오늘의 주식

[반도체 섹터 패러다임] 반도체 섹터에 대한 패러다임 변화 오늘은 반도체 섹터의 변화에 대해 포스팅하려고 합니다.이 부분은 반도체 업사이클과 다운사이클에 대한 고찰이므로 중요한 부분입니다. 지금까지 과거의 패러다임은 반도체 섹터의 시클리컬한 부분에 주목하는 것이었습니다.그래서 고 PER에서 매수하고 저 PER에서 매도하는 것이 반도체 섹터 투자방법이었습니다.예를 들어 SK하이닉스를 보면 SK하이닉스의 고 PER 구간은 10~12배였습니다.공급과잉으로 이익이 급간하는 구간에서 SK하이닉스는 고 PER 상태에 놓이게 됩니다.그리고 이때 다운사이클의 저점 전망과 함께 반도체 섹터에 대한 투자가 시작되는 것입니다.반대로 PER 4배에 접근하게 되면 업사이클 고점 전망과 함께 매도가 나타나는 것입니다.이러한 투자..

[반도체 시황] FAANG 그리고 메모리 반도체의 미래 지금까지 반도체 사이클은 변동성이 꽤 큰 편이었으며, 수요급증과 공급과잉을 반복해왔습니다. 그래서 반도체 칩 메이커 기업들에 투자할 때에는 고 PER 상태에서 매수하고 저 PER 상태에서 매도하는 방법을 사용했습니다.즉 공급과잉이 발생하고 수익성이 악화되어 고 PER 상태가 되었을 때가 최적의 투자 타이밍이었던 것입니다.반도체 다운사이클이 마무리되고 업사이클이 시작되는 시점이 투자하기에 좋은 시기입니다.마찬가지로 수익성이 PEAK를 보여줄 때가 매도하기에 최적의 타이밍이었습니다. 즉 저 PER 상태인 셈이지요. 반도체 산업은 PC와 스마트 디바이스의 성장과 더불어 함께 성장해왔으며 시클리컬한 특성을 보여주었습니다.마이크로소프트의 새로운 OS가 성공적..

[미국주식시장] 아마존 4.38% 하락 넷플릭스 4.96% 하락 필라델피아 반도체지수 2.12% 하락 미국 주식시장의 조정이 이어지고 있습니다. FAANG과 필라델피아 반도체지수의 조정이 이어지고 있습니다. 아마존이 4.38% 하락했으며 넷플릭스가 4.96% 하락했습니다. 악재에 민감한 시장의 모습입니다. 그리고 최근에 강세를 나타낸 FAANG과 필라델피아 반도체지수가 안 좋은 모습입니다. 필라델피아 반도체 지수 출처: Google Stock 마이크론 1.74% 하락인텔 3.11% 하락엔비디아 1.85% 하락램리서치 3.16% 하락AMAT 2.49% 하락 페이스북 0.53% 상승애플 1.10% 하락구글 0.17% 하락 마이크로소프트 0.09% 하락테슬라 7.67% 하락 테슬라는 2거래일 동안 어마무시한 ..

[시황읽기 2018년 3월 9일] 삼성전자 강세 이어지며 주식시장 상승 견인 코스피지수는 1.08% 상승하며 2459.45포인트로 마감했습니다. 거래대금은 8조4,623억원입니다. 투자자별 매매동향은 외국인 1,986억원 순매수 기관 2,923억원 순매수입니다. 코스닥지수는 1.39% 상승하며 865.80포인트로 마감했습니다. 거래대금은 4조8,537억원입니다. 투자자별 매매동향은 외국인 774억원 순매수 기관 1,030억원 순매수입니다. 코스피&코스닥 출처: 다음 금융 삼성전자는 1.10% 상승하며 2,487,000원으로 마감했습니다. 수급은 외국인 792억원 순매수 기관 545억원 순매수입니다. SK하이닉스는 약보합으로 83,300원으로 마감했습니다. 수급은 외국인 142억원 순매수 기관 242억원 ..

[시황읽기 2018년 3월 8일] 외국인 선물 순매수로 따뜻해진 시장 분위기 코스피지수는 1.30% 상승하며 2433.08포인트로 마감했습니다. 거래대금은 8조8,746억원입니다. 투자자별 매매동향은 외국인 1,751억원 순매도 기관 5,954억원 순매수입니다. 코스닥지수는 1.54% 상승하며 853.94포인트로 마감했습니다. 거래대금은 4조5,181억원입니다. 투자자별 매매동향은 외국인 1,296억원 순매수 기관 49억원 순매도입니다. 코스피& 코스닥 지수 출처: 다음 금융 KRX 300 1.44% 상승KRX 자동차 1.09% 상승KRX 반도체 0.60% 상승KRX 헬스케어 3.47% 상승KRX 은행 0.83% 상승KRX 에너지화학 0.08% 상승KRX 철강 1.90% 상승KRX 건설 2.07% 상승K..

[뉴파워프라즈마 144960] 왜 이 기업에 투자해야 하는가? 어떤 기업에 장기투자하려면 그 기업의 실적이 장기적으로 우상향할 것이라는 사실적 증거를 확보해야 합니다. 이때 제일 중요한 부분은 그 기업이 갖고 있는 경제적 해자입니다. 경제적 해자가 없을 경우 실적이 장기적으로 좋아질 수 없습니다. 진입장벽이 높지 않다면 실적의 고성장은 유지되지 않을 것이기 때문입니다. 기업이 적어도 5년 이상 연평균 30% 이상 계속 성장하려면 경제적 해자가 있어야 합니다. 따라서 기업에 장기투자할 때 필요한 조건은 5년 이상 경쟁기업이 나타날 수 없는 경제적 해자를 갖고 있는 기업을 찾아내는 것입니다. 기업의 성장스토리에는 외형성장을 위한 환경이 꼭 필요합니다. 시장의 파이가 클수록 유리해집니다. 기업이 성장하는 동안..

[미국주식시장] 필라델피아 반도체지수 1400포인트 돌파 마감 필라델피아 반도체지수가 1400포인트를 돌파하며 최고가 경신 랠리를 이어가고 있습니다. 미국 주식시장은 장중 하락을 극복하며 장마감으로 갈수록 상승하는 모습을 나타낸 것은 긍정적입니다. 나스닥지수는 0.33% 상승하며 마감했습니다. 필라델피아 반도체지수: 출처: Google Stock ASML ADR 1.58% 상승TSMC 1.52% 상승AMAT 0.95% 하락램리서치 1.83% 상승마이크론 0.43% 상승엔비디아 0.13% 하락인텔 1.20% 상승AMD 4.08% 상승 페이스북 2.19% 상승아마존 0.48% 상승애플 0.93% 하락넷플릭스 1.25% 하락구글 1.28% 상승 마이크로소프트 0.58% 상승HP엔터프라이즈 1.34% 하락 아디..

[마이크론 넷플릭스] 마이크론 5.95% 넷플릭스 4.63% 상승 마감 필라델피아 반도체지수가 0.89% 상승하며 마감했습니다. 최고가 경신 가능성이 높아지고 있습니다. 나스닥지수도 1% 상승하며 마감했습니다. 필라델피아 반도체지수출처: Google Stock 마이크론(+5.95%)은 지난 30일동안 분기 매출 이 4% 상향 조정되면서 올해 전체 매출이 전년대비 40.5% 증가할 것이라는 분석이 나오며 상승했습니다. 서버향 반도체 수요가 좋은 상태이고 DRAM 가격추이도 긍정적입니다. 마이크론 주가 출처: Google Stock 데이터 센터에 대한 투자가 계속 늘어나고 있으며 이로 인해 2018년과 2019년에는 40% 정도의 성장이 이루어질 것으로 전망되고 있습니다. 인공지능과 5G 동향이 향후의 성장..

[일요일에 생각하는 월요일] 현실과 현상이 생각하게 만드는 것들 사람의 뇌는 제일 최근에 일어난 일을 중심으로 생각하고 느끼고 판단하는 경향을 갖고 있답니다. 그래서 새로운 일이 생길 때까지 최근의 일에 속박당하게 됩니다. 더 먼 일들은 무시하는 경향도 있는데 이것으로 인해 오류에 빠질 수도 있습니다. 이러한 여러가지 현상을 감안할 때 현실은 꽤 중요하며 주식시장에서 현재가를 결정하는 현실은 꼭 고려해야 하는 부분이라 할 수 있습니다. 어떠한 이유에서 미국 주식시장의 폭락이 시작되었는지 연구하는 것만큼 중요한 것이 현실과 현상에 대해 그리고 그 여파에 대해 숙고하는 것입니다. 때때로 현실이 더 중요한 순간이 있습니다. 지금은 복잡하고 미묘한 현상들이 나타나고 있는 시기입니다. 이해하고 설명하기엔 결핍되고..

[반도체시황] 반도체 관련 기업에 투자하려면 알고 있어야 하는 것들 두 번째 일반적으로 반도체 시황을 이야기할 때 반도체 가격, 수요와 공급 등에 대해 이야기할 수밖에 없습니다. 반도체 가격이 상승하면서 삼성전자, SK하이닉스, 마이크론 등의 기업의 실적이 좋아졌습니다. 그리고 반도체 가격의 상승은 수요가 늘어나면서 시작되었습니다. 공급의 제한적인 증가는 공급부족으로 나타났고 반도체 가격 상승으로 이어졌습니다. 모바일 DRAM 수요가 늘어나면서 모바일 DRAM 공급은 증가하고 PC DRAM 공급량이 감소하면서 DRAM 가격이 상승하기 시작했습니다. 그리고 최근에는 서버향 DRAM 수요가 늘어나면서 유사한 현상이 나타났습니다. NAND의 수요와 공급 현황 및 예측치 출처: DRAMeXchange NAND ..